道銀售股集2.5億 購South Financial

06/04/2010

    道明銀行(代號TD)昨天宣布，向一個包銷財團私人配售總值2.5億元股份，集資所得，將用作完成向美國同業South Financial Group(代號TSFG)的收購。
    總部位於多倫多的道銀表示，以每股71元，配售350萬股，若與周三收市價71.44元計算，配股價有 0.44元折讓。
    這項私人配售行動料於6月15日完成，包銷財團由道明證券牽頭。
    道銀表示，計劃把這次集資所得，用作 South Financial的「審慎資金管理」上，收購South Financial料於第三季度完成；與此同時，所籌集的資金，亦會作為一般企業用途。
    受累環球金融海嘯及美國樓市崩潰，South Financial陷入財困，終被道銀收購。
    道銀於5月17日時宣布，以6,100萬美元現金或股份收購South Financial，另外，亦須向美國財政部支付1.306億美元。
    道銀透過這項收購可以加強在美國的業務，而這次收購South Financial，是該行近期在美國東南部擴展的第二項交易。
    像加國其他四大銀行一樣，道銀不斷南 下收購同業，既可強化國際業務，亦能提高環球競爭力，尤其在金融海嘯席捲美國金融業後，部分過分擴張的美國銀行的現金出現極度緊絀，股價受壓，需要美國政 府緊急救援，並被財政相對健全的加國銀行視為收購對象。
    道銀一直以來以保守經營，避過金融海嘯的嚴重衝擊，有餘力進行海外收購。
    本國五大銀行的次季度業績剛完全公布，道銀是最受分析員推薦的加國銀行，在14名分析員中，12名給予「吸納」評級。
    CIBC World Markets分析員Robert Sedran表示，道銀擁有強勁零售業務，且呆壞貸款虧損減幅比預期大，因此，把其投資評級由「大市同步」調高至「跑贏大市」，目標價提高1元，至85 元。
    皇銀多美年證券分析員Andre-Philippe Hardy亦把道銀的目標價提高1元，至86元，評級為「跑贏大市」，原因之一是美國信貸市道陸續改善，且道銀的零售銀行業具有增長潛力。
    道 銀昨在多市收報71.39元，下跌0.05元；South Financial在美市則收報0.27美元，上升0.81％。